¿Esta DeFi ¿Incentivos rotos? El nuevo episodio de "The Aggregated" de QuickSwap genera debate en la industria.

Intercambio descentralizado (DEX) Intercambio rápido , construido sobre la red Polygon, lanzó un nuevo episodio de su popular serie de podcast “The Aggregated” en la plataforma X, centrándose en el tema “¿Están rotos los incentivos en DeFi?” para explorar si las estructuras de recompensa y las motivaciones económicas dentro de las finanzas descentralizadas (DeFi) funcionan según lo previsto.

El episodio, presentado por Roc Zacharias , cofundador de QuickSwap, y Amaya Azteca , CSO de Activos digitales lunares y fundador de LitVM , featured un panel de expertos líderes de la industria. 

El debate comenzó con breves presentaciones de los ponentes, que representaban una variedad de proyectos y perspectivas dentro del DeFi ecosistema. Participantes incluidos Danny , un creador de contenido de RuneBond , una plataforma que conecta a usuarios y operadores de nodos; Boba , un líder senior de desarrollo comercial, que representa ApeBond , una plataforma descentralizada para compras de tokens con cronogramas de adquisición de derechos; Varun Satyam , líder de producto en Hipérbola , una capa de datos que agrega información distribuida; Timmy , un miembro de Polígono El equipo de marketing de; y tom , un destacado defensor de Polígono AggLayer , entre otros.

La conversación giró rápidamente hacia la cuestión de si los incentivos en DeFi Están rotos. En concreto, el panel debatió si los altos APY son una herramienta necesaria para el crecimiento o una sobreextensión arriesgada. Los ponentes señalaron que, en los inicios de la cadena Tor, se utilizaron APY altos estratégicamente para impulsar la red. Si bien este enfoque expuso el protocolo a errores inicialmente, finalmente ayudó a establecer una base sólida. Hoy en día, estos altos rendimientos ya no son necesarios una vez que los protocolos alcanzan la madurez, y los incentivos pueden cambiar a estructuras más sostenibles.

Varios panelistas coincidieron en que depender únicamente de los APY para atraer capital puede generar inestabilidad, con proyectos que compiten destructivamente por la liquidez. El crecimiento sostenible requiere activos diversos e incentivos cuidadosamente diseñados para garantizar la viabilidad a largo plazo. Un enfoque destacado fue el método utilizado por las cadenas de capa 2 más recientes, como Katana, que aprovecha Morpho para apostar activos y devolver el rendimiento de forma segura a la cadena mediante contratos adicionales. Al minimizar el riesgo y proporcionar una gran liquidez junto con rendimientos atractivos, estos protocolos crean un entorno más estable para los usuarios.

También se discutieron mecanismos de arranque. Algunos proyectos reducen o eliminan temporalmente las comisiones, una estrategia observada tanto en las finanzas tradicionales como en las emergentes. DeFi Protocolos para atraer la participación inicial. Los panelistas destacaron que la mentalidad de la comunidad ha evolucionado, con un enfoque creciente en incentivar a los participantes de forma responsable. Quickswap, por ejemplo, pasó de simples recompensas por staking a estrategias más sostenibles, incluyendo la recompra de tokens para gestionar el excedente y mantener la solidez a largo plazo.

La conversación también abordó la percepción regulatoria. Tras un período de incertidumbre, los participantes expresaron optimismo sobre el entorno actual, describiéndolo como una "luz verde" para innovar sin la preocupación constante por los obstáculos de cumplimiento. Argumentaron que esta es una oportunidad única para abordar cuestiones fundamentales en DeFi, perfeccionar las estructuras de incentivos y construir sistemas que no sólo administren el dinero eficientemente sino que también creen oportunidades significativas para los usuarios.

La conversación ofreció una perspectiva prospectiva: arreglar los mecanismos financieros subyacentes y mejorar los sistemas construidos sobre ellos podría tener un impacto más amplio. DeFi ecosistema, impulsando un crecimiento más sostenible y abriendo nuevas vías de participación.

Incentivos en evolución en una sociedad en proceso de maduración DeFi Paisaje

La conversación giró en torno a cómo deberían evolucionar los incentivos a medida que... DeFi La industria madura. Los proyectos en sus etapas iniciales dependen en gran medida de incentivos para atraer usuarios, pero a medida que las plataformas crecen, otros factores, como interfaces de usuario mejoradas, tarifas más bajas y una mayor usabilidad general, cobran mayor importancia.

Los oradores señalaron que los cambios regulatorios y las fluctuaciones del mercado han impactado históricamente los incentivos, generando en ocasiones presiones de precios a medida que nuevos proyectos y actores institucionales entran al mercado. En respuesta, algunos protocolos ahora emplean estrategias alternativas para atraer usuarios, como sistemas basados ​​en puntos o agregadores, en lugar de depender únicamente de la emisión de tokens. 

Inicialmente, el interés de los usuarios en DeFi Se basaba principalmente en las ganancias financieras, pero a medida que el mercado madura, la usabilidad y las propuestas de valor se están convirtiendo en factores clave para su adopción. Los incentivos se están orientando hacia enfoques de "rendimiento real" que apoyan fondos de liquidez sólidos y brindan beneficios tangibles a las comunidades.

También están surgiendo estrategias intercadena e institucionales, que permiten la participación de participantes más sofisticados y mejoran la experimentación en cadena. Los ponentes enfatizaron que, a medida que la industria evoluciona, la experiencia del usuario seguirá mejorando, allanando el camino para una experiencia fluida y accesible. DeFi ecosistema que equilibra las recompensas con la funcionalidad.

Mejorar DeFi Experiencia de usuario con IA

Los oradores reconocieron que, a pesar de los avances en velocidad y tarifas más bajas, DeFi La experiencia del usuario sigue siendo un desafío. Tareas sencillas, como conectar la liquidez o deshacer posiciones, siguen siendo demasiado complejas para los principiantes. Un participante relató haber dedicado cuatro horas a deshacer una posición, señalando que, si bien se han realizado mejoras desde hace cuatro años, la usabilidad sigue siendo un obstáculo importante.

Para abordar esto, están surgiendo estrategias de un solo clic y herramientas basadas en IA. Las plataformas están creando bots que automatizan acciones complejas, habilitando funciones como órdenes de stop-loss, ejecuciones entre cadenas y opciones que antes estaban limitadas a los exchanges centralizados. El objetivo es simplificar la complejidad para que los usuarios puedan interactuar con los protocolos sin problemas, sin necesidad de conocimientos técnicos profundos.

Según Adam de CircuitAI, los agentes de IA están preparados para transformar aún más el sector. Si bien los agentes totalmente autónomos aún son escasos, los sistemas actuales pueden ejecutar tareas específicas de protocolo o navegar por múltiples mercados con mínima intervención del usuario. Con el tiempo, se espera que estos agentes proporcionen orientación, actúen como acompañantes para los usuarios minoristas y se conviertan en asesores financieros más amplios que gestionen criptomonedas, acciones y otros activos.

Los oradores coincidieron en que la IA mejorará la toma de decisiones y la eficiencia, en lugar de reemplazar el criterio humano. Al combinar interfaces mejoradas con agentes inteligentes, la próxima generación de... DeFi Tiene como objetivo ofrecer una plataforma más accesible, intuitiva y totalmente integrada. Web3 celestial

El debate atrajo mucha atención, con más de 1100 oyentes participando y planteando preguntas. 

La grabación completa del podcast está disponible a través del enlace proporcionado para aquellos interesados ​​en explorar el tema de los incentivos en DeFi aún más.

'The Aggregated': un podcast de primer nivel que presenta a los mejores expertos y análisis en profundidad Web3 Informes

“El Agregado” es un conocido Web3 Podcast que se transmite todos los viernes a las 3:XNUMX UTC en Twitter. Es reconocido por el estilo atractivo y colaborativo de sus presentadores, que combina debates informativos con un enfoque entretenido que conecta con los oyentes. 

El programa cuenta con participantes de proyectos emergentes y ecosistemas establecidos, incluidos líderes de la industria y personas influyentes clave, que fomentan conexiones y unen diferentes segmentos de la Web3 Comunidad. Su contenido diverso lo mantiene en el centro de las conversaciones de la industria, convirtiéndolo en un recurso valioso para quienes siguen los avances de blockchain y criptomonedas. Durante el último año, el evento ha recibido invitados de sectores como blockchain, finanzas, tecnología, política, entretenimiento y más. 

esta no es la primera vez Mpost se ha unido a “The Aggregated” como oyente para obtener información de las principales voces de la industria y explorar sus perspectivas. 

A finales de agosto, el podcast featured a discusión sobre “Apuestas en cadena, juegos de azar, predicciones y actividades relacionadas en Web3 Plataformas”. La conversación examinó el papel de Web3 los mercados de predicción como herramientas de pronóstico versus herramientas de juego, la transparencia y los incentivos de participación, los riesgos de manipulación y uso de información privilegiada, las consideraciones regulatorias y KYC, el equilibrio entre anonimato y responsabilidad, y otros aspectos de este tema ampliamente discutido.