Tempestas Copper : un token RWA sur le cuivre adossé à des actifs physiques

Qu'est-ce que Tempestas Copper

Amis, imaginez que les fils électriques que nous utilisons au quotidien, nos téléphones portables, les voitures électriques, et même certains équipements de haute technologie, dépendent tous d’un métal très important : le cuivre. Il est comme le « squelette » de notre vie moderne, omniprésent. Cependant, acquérir et stocker du cuivre physique n’est pas chose aisée : cela nécessite d’immenses entrepôts, une logistique complexe et des coûts élevés. Le projet Tempestas Copper (abrégé TCU29) agit comme s’il transformait tout ce cuivre physique lourd en « certificats numériques » faciles à échanger en ligne.

En termes simples, TCU29 est un « token d’actif du monde réel » (Real World Asset, RWA), ce qui signifie que chaque token TCU29 représente une livre (environ 0,45 kg) de cuivre industriel réel, stocké dans un entrepôt sécurisé. Vous pouvez le voir comme un « ticket de cuivre » : ce ticket prouve que vous possédez une certaine quantité de cuivre physique, mais sans avoir à le manipuler ou le stocker vous-même. Ce projet cible principalement les entreprises industrielles, les sociétés technologiques ayant besoin de grandes quantités de cuivre, ainsi que les institutions financières souhaitant participer au commerce du cuivre.

Vision du projet et proposition de valeur

La vision de Tempestas Copper est de résoudre les énormes défis auxquels est confrontée l’offre mondiale de cuivre. Avec le développement fulgurant de nouveaux secteurs comme les centres de données d’intelligence artificielle (IA), les véhicules électriques (VE) et les énergies renouvelables, la demande de cuivre explose. Pourtant, l’exploitation de nouvelles mines de cuivre prend entre 12 et 18 ans, et la teneur des mines mondiales (c’est-à-dire la concentration de cuivre) a chuté de 30 % depuis 2000. C’est comme si la demande de cuivre augmentait sans cesse, mais que la production ne suivait pas, et qu’il devenait de plus en plus difficile de trouver du bon cuivre.

Le projet TCU29 souhaite numériser le cuivre physique grâce à la technologie blockchain, créant ainsi un pont entre les actifs du monde réel et le monde numérique. Sa proposition de valeur est d’offrir un moyen plus pratique, transparent et fractionnable de posséder et d’échanger du cuivre, aidant les utilisateurs industriels à sécuriser leur approvisionnement futur, tout en offrant aux investisseurs un actif numérique adossé à une marchandise physique. Selon l’équipe du projet, le cuivre est en train de passer d’une simple marchandise à un « actif stratégique » à portée de sécurité nationale.

Contrairement à certaines cryptomonnaies purement numériques, TCU29 met en avant le fait qu’il est adossé à du cuivre physique, visant à offrir une valeur plus stable et à réduire la volatilité des actifs numériques traditionnels.

Caractéristiques techniques

L’architecture technique du projet TCU29 peut être imagée comme un « immeuble à trois étages » :

Niveau physique

C’est la « fondation » : il s’agit du stockage du cuivre physique. Ce cuivre est entreposé dans des installations américaines assurées, avec surveillance 24h/24, contrôle strict des accès et gestion environnementale, garantissant la sécurité du cuivre physique.

Niveau de vérification

C’est le « service de contrôle qualité », chargé de garantir l’authenticité de la « fondation ». Le projet fait l’objet d’audits réguliers (par exemple trimestriels) par des organismes tiers professionnels, qui vérifient les réserves de cuivre physique. Les résultats de ces audits sont enregistrés sur la blockchain, créant un historique de vérification infalsifiable, comme un « tampon anti-contrefaçon » pour chaque lot de cuivre.

Niveau blockchain

C’est « l’autoroute » qui permet aux tickets numériques de cuivre (tokens TCU29) de circuler sur différents réseaux blockchain. TCU29 prévoit un déploiement sur plusieurs blockchains, dont Binance Smart Chain (BSC), Ethereum, Polygon, Arbitrum et Base. Les smart contracts (protocoles numériques automatiques et infalsifiables) gèrent la frappe des tokens (émission lors du dépôt de cuivre physique) et leur destruction (lors du rachat du cuivre physique), garantissant un ratio 1:1 entre le nombre de tokens et les réserves physiques. De plus, les opérations clés nécessitent une autorisation multi-signature, comme s’il fallait plusieurs clés pour ouvrir le coffre-fort, renforçant la sécurité.

Tokenomics

La conception de la tokenomics de TCU29 est relativement intuitive :

Informations de base sur le token

• Symbole du token : TCU29
• Blockchain d’émission : Déployé initialement sur Binance Smart Chain (BSC), avec une extension prévue sur Ethereum, Polygon, Arbitrum et Base.
• Quantité totale ou mécanisme d’émission : Chaque token TCU29 représente une livre de cuivre physique. L’offre maximale est initialement fixée à 1,2 milliard de tokens, correspondant aux réserves de cuivre de Tempestas Copper Inc. en Arizona (plus de 1,2 milliard de livres). La frappe et la destruction des tokens sont directement liées au dépôt et au rachat du cuivre physique, assurant un adossement physique 1:1.

Utilité du token

Les principales utilisations du token TCU29 incluent :

• Échange : Les utilisateurs peuvent acheter et vendre des tokens TCU29 sur les plateformes d’échange prises en charge.
• Rachat physique : En théorie, les détenteurs de tokens peuvent échanger leurs tokens contre une quantité équivalente de cuivre physique.
• Achat B2B : Les entreprises industrielles peuvent détenir des TCU29 pour sécuriser leur approvisionnement futur en cuivre et faire face à l’incertitude de la chaîne d’approvisionnement.
• Investissement : En tant qu’actif numérique adossé à une marchandise physique, il offre aux investisseurs une exposition au marché du cuivre.

De plus, le projet mentionne un token coupon à émission limitée appelé TCap, dont les détenteurs peuvent bénéficier de réductions et de récompenses lors de l’achat de tokens TCU29 ou d’autres actifs non numérisés.

Équipe, gouvernance et financement

Tempestas Copper Inc. est une société américaine disposant de plus de 1,2 milliard de livres de réserves de cuivre et d’activités minières affiliées en Arizona. La structure juridique du projet est régie par le droit suisse et évaluée en conformité par LEXR Law Switzerland AG, qui le classe comme un token de créance sur marchandise, et non comme un titre, un contrat d’investissement ou un produit dérivé.

Le PDG de Tempestas Holdings Limited est Andrew Paul. Tempestas Global Limited fait partie du groupe Tempestas, un family office avec plus de 80 ans d’expérience professionnelle et plus de 5 milliards de dollars d’actifs sous gestion (AUM), axé sur l’exploitation et la gestion d’opportunités minières mondiales (Arizona, Mexique, Chili).

En matière de gouvernance, le projet met en avant le mécanisme d’autorisation multi-signature, garantissant que les opérations clés nécessitent l’approbation de plusieurs parties pour renforcer la sécurité.

Feuille de route

Voici quelques jalons importants et plans futurs du projet Tempestas Copper :

• 27 mars 2023 : Sur la base du rapport technique officiel Kelvin (43-101), qui soutient l’ambition d’extraire des milliards de livres de cuivre du site du projet.
• 30 juillet 2024 : Tempestas Holdings Limited a signé deux contrats à terme de livraison de cuivre majeurs avec WRA Environmental Engineering, Inc., d’une valeur totale de 800 millions de dollars, prévoyant la livraison de cuivre le 24 juillet 2031 et le 24 juillet 2034.
• Mai 2025 : Lancement d’un vaste programme de forage d’essai sur le gisement de cuivre Kelvin et la zone minière Zelleweger en Arizona.
• Mars 2026 : Livraison prévue des résultats d’analyse finaux.
• Quatrième trimestre 2026 : Prévision de l’élaboration du plan d’exploitation à ciel ouvert.
• Troisième trimestre 2027 : Début prévu des opérations de concassage de minerai à ciel ouvert.

Rappels sur les risques courants

Amis, tout investissement comporte des risques, et c’est d’autant plus vrai pour les projets blockchain. Envisageant Tempestas Copper (TCU29), il y a plusieurs points à surveiller, ce qui ne constitue pas un conseil en investissement, mais vise à vous aider à mieux comprendre la situation :

Risques techniques et de sécurité

• Risque des smart contracts : Bien que les smart contracts visent à automatiser et améliorer l’efficacité, ils peuvent comporter des failles qui, si exploitées, peuvent entraîner des pertes d’actifs.
• Risque de déploiement multi-chaînes : Le projet prévoit un déploiement sur plusieurs blockchains, ce qui accroît la complexité des ponts inter-chaînes et de la compatibilité, pouvant introduire de nouveaux risques de sécurité.

Risques économiques

• Vérification de l’adossement physique : Bien que le projet affirme que chaque token TCU29 est adossé à une livre de cuivre physique et audité par des tiers, des analyses externes soulignent qu’à ce jour, le token n’est pas encore adossé à du cuivre physique, n’étant qu’un « engagement symbolique », et qu’il manque un audit indépendant et une certification de réserve publiquement disponible. Cela signifie que la valeur réelle du token pourrait différer de l’adossement physique annoncé.
• Risque de liquidité : Certaines analyses indiquent que le token TCU29 pourrait ne pas être échangeable avant juillet 2026, ce qui signifie que les investisseurs pourraient ne pas avoir d’option de sortie pendant une longue période, faisant face à un risque d’illiquidité.
• Volatilité du prix du cuivre : Le cuivre, en tant que marchandise, voit son prix influencé par l’économie mondiale, l’offre et la demande, la géopolitique, etc., avec une forte volatilité. Même adossé à du physique, la valeur du token fluctue avec le prix du cuivre.
• Risque de manipulation du marché : Tout marché émergent peut être exposé à des risques de manipulation, surtout en cas de faible liquidité.

Risques de conformité et d’exploitation

• Incertitude réglementaire : L’environnement réglementaire mondial pour les cryptomonnaies et les projets RWA est encore en évolution, et de futurs changements de politique pourraient impacter l’exploitation du projet. Bien que le projet affirme que sa structure juridique est régie par le droit suisse et classée comme token de créance sur marchandise, l’interprétation peut varier selon les juridictions.
• Transparence du projet : Certaines critiques soulignent que le projet ressemble davantage à un marketing de type MLM ou à une stratégie de vente structurée qu’à une méthode d’investissement sur marchandise traditionnelle, et qu’il manque de ventes réelles vérifiables ou de contenu substantiel.
• Risque opérationnel minier : Bien que Tempestas Copper Inc. détienne des réserves de cuivre et prévoie leur exploitation, l’activité minière est intrinsèquement risquée et coûteuse, exposée à de nombreuses incertitudes géologiques, environnementales, opérationnelles et financières.

Veuillez garder à l’esprit que ces informations sont fournies à titre indicatif uniquement et ne constituent pas un conseil en investissement. Avant toute décision d’investissement, effectuez impérativement vos propres recherches approfondies (DYOR).

Liste de vérification

Pour ceux qui souhaitent vérifier plus en détail les informations du projet, vous pouvez vous concentrer sur les points suivants :

• Adresse du contrat sur l’explorateur de blocs : Recherchez l’adresse du contrat du token TCU29 sur Binance Smart Chain (BSC) ou d’autres chaînes, et consultez sur un explorateur de blocs (comme BscScan) l’offre de tokens, la répartition des détenteurs, l’historique des transactions, etc. Certaines sources mentionnent un lien vers le token sur BSC, qui peut servir de point de départ.
• Activité sur GitHub : Si le projet dispose d’un code open source, vérifiez la fréquence des mises à jour, les commits et la contribution de la communauté sur le dépôt GitHub, ce qui reflète l’activité de développement et la transparence du projet.
• Rapports d’audit : Recherchez les rapports d’audit des réserves de cuivre physique publiés par des tiers indépendants, ainsi que les audits de sécurité des smart contracts. L’équipe affirme réaliser des audits trimestriels, mais des analyses externes soulignent l’absence d’audit indépendant et de certification de réserve publiquement disponible à ce jour.
• Whitepaper et site officiel : Lisez attentivement le whitepaper officiel et le contenu du site web du projet pour comprendre en détail le modèle technique, économique et l’équipe.
• Presse et analyses indépendantes : Consultez des articles de presse et des analyses indépendantes de différentes sources, en particulier celles qui émettent des doutes ou des évaluations critiques sur le projet, afin d’obtenir une vision plus complète.

Résumé du projet

Tempestas Copper (TCU29) est un projet blockchain de tokenisation d’actifs physiques en cuivre, visant à résoudre la pénurie mondiale de cuivre grâce à la technologie blockchain, et à offrir aux utilisateurs industriels et financiers un nouveau moyen de détenir et d’échanger du cuivre. Chaque livre de cuivre physique est représentée par un token TCU29, prévu pour circuler sur plusieurs blockchains, avec des mécanismes d’audit tiers et de multi-signature pour garantir sécurité et transparence. L’équipe Tempestas Copper Inc. détient des réserves réelles de cuivre, a lancé des programmes de forage, et a signé des accords de livraison à terme avec WRA Environmental Engineering.

Cependant, lors de l’évaluation de ce projet, il convient de noter certains risques potentiels. Des analyses indépendantes indiquent que le token TCU29 pourrait ne pas être encore adossé à du cuivre physique, qu’il manque d’audit indépendant et de certification de réserve publique, et qu’il pourrait faire face à un manque de liquidité à court terme. De plus, le cuivre étant une marchandise, sa volatilité de prix et l’incertitude réglementaire inhérente au marché crypto sont des facteurs à considérer pour les investisseurs.

En résumé, le projet TCU29 tente de combiner les matières premières traditionnelles avec la technologie blockchain émergente, offrant une solution innovante. Pour les non-techniciens, on peut le voir comme un « warrant numérique sur cuivre », facilitant la gestion et l’échange du cuivre. Mais n’oubliez pas : ceci n’est pas un conseil en investissement ; avant toute décision, faites vos propres recherches et comprenez bien les avantages et les risques du projet.