Ograniczenia dotyczące półprzewodników w USA zmuszają globalny łańcuch dostaw do przewartościowania

Rząd Stanów Zjednoczonych zaostrzył kontrolę eksportu w zakresie produkcji półprzewodników, skutecznie cofając uprawnienia posiadane przez południowokoreańskie firmy Samsung i SK Hynix do otrzymywania amerykańskiego sprzętu półprzewodnikowego na potrzeby działalności w Chinach. Działanie to, opisane w Federal Register, usuwa te firmy ze statusu "Validated End User" (VEU), który wcześniej pozwalał amerykańskim dostawcom na wysyłkę towarów bez konieczności uzyskiwania indywidualnych licencji eksportowych, czyniąc ten proces bardziej wydajnym i niezawodnym. Zmiana ta jest zgodna z szerszymi wysiłkami USA mającymi na celu ograniczenie dostępu Chin do zaawansowanych technologii półprzewodnikowych od 2018 roku, zwłaszcza w kontekście bezpieczeństwa narodowego i konkurencji technologicznej. Departament Handlu pozwoli tym firmom na dalsze prowadzenie istniejących zakładów w Chinach, ale nie przyzna licencji na rozbudowę mocy produkcyjnych ani modernizację technologii [1].

Cofnięcie tych uprawnień jest częścią strategicznej zmiany w polityce kontroli eksportu USA, która ewoluowała przez kilka administracji. Administracje Trumpa i Bidena rozszerzyły ograniczenia dotyczące zaawansowanych półprzewodników, narzędzi projektowych i sprzętu produkcyjnego poprzez połączenie list podmiotów, kontroli opartych na technologii i zasad specyficznych dla poszczególnych krajów. W 2022 roku administracja Bidena dodała zaawansowane układy logiczne, GPU oraz sprzęt produkcyjny do Commerce Control List, podczas gdy administracja Trumpa, od 2025 roku, kontynuuje wzmacnianie tych środków poprzez dodawanie kolejnych chińskich podmiotów do Entity List i ograniczanie kluczowych produktów, takich jak Nvidia H20 GPU [2].

Oczekuje się, że skutki tych zmian rozprzestrzenią się w całym łańcuchu dostaw półprzewodników. Amerykańscy producenci sprzętu, tacy jak Lam Research, Applied Materials i KLA Corp, prawdopodobnie odnotują spadek sprzedaży do Chin, ponieważ nowe przepisy wymagają uzyskania licencji na wszystkie przyszłe dostawy sprzętu do Samsung i SK Hynix. Akcje tych firm spadły w odpowiedzi na te wiadomości, co sygnalizuje obawy inwestorów dotyczące ograniczonego dostępu do chińskiego rynku produkcyjnego. Zmiana ta może również przynieść korzyści amerykańskim firmom, takim jak Micron, które konkurują bezpośrednio z południowokoreańskimi producentami pamięci [1].

Rząd USA współpracował również z Japonią i Holandią w celu ujednolicenia polityki kontroli eksportu, wzmacniając globalny konsensus w sprawie ograniczenia dostępu Chin do zaawansowanej produkcji półprzewodników. Kontrole te są dodatkowo wspierane przez Foreign Direct Product Rule (FDPR), która rozszerza ograniczenia na towary produkowane przy użyciu amerykańskiej technologii lub oprogramowania, nawet jeśli są one wytwarzane poza USA. FDPR została rozszerzona, obejmując nie tylko sprzęt, ale także układy scalone i techniki pakowania, zapewniając, że nawet pośredni dostęp do zaawansowanej amerykańskiej technologii jest ściśle kontrolowany [2].

Pomimo tych wysiłków nadal istnieją luki i obejścia. Niektóre chińskie firmy przekształciły swoją strukturę, aby uniknąć umieszczenia na Entity List, podczas gdy inne starały się przejąć zagraniczne zakłady produkcyjne w Chinach, które nie są większościowo własnością chińskich podmiotów. Amerykańskie firmy półprzewodnikowe również dostosowały się, modyfikując swoje układy scalone, aby spełnić progi kontroli, jak miało to miejsce w przypadku Nvidia H20 GPU, który został zmodyfikowany, aby uniknąć objęcia amerykańskimi ograniczeniami. Te reakcje podkreślają wyzwania związane z pełną kontrolą przepływu zaawansowanej technologii półprzewodnikowej do Chin [2].

Rząd USA stoi również w obliczu kontroli nad sposobem obsługi licencjonowania eksportu i interakcji z Chinami. Kongres wprowadził kilka ustaw mających na celu zwiększenie przejrzystości decyzji licencyjnych i wzmocnienie mechanizmów kontroli. Tymczasem administracja spotyka się z krytyką za zatwierdzanie sprzedaży zmodyfikowanych układów scalonych, takich jak H20, w zamian za dochody rządowe, co według niektórych podważa priorytety bezpieczeństwa narodowego [2].