O IP RWA da BeatSwap: da monetização da economia de rankings ao primeiro lugar em RWA no BNB Chain DappBay

Com o desenvolvimento da tecnologia blockchain e o aumento do número de usuários, a tokenização de RWA está se tornando uma das narrativas mais quentes do Web3 atualmente. No entanto, o mercado mainstream foca mais em ativos financeiros tradicionais como títulos, imóveis e ouro. Apesar desses ativos trazerem certo crescimento incremental para a indústria cripto, seu modelo ainda depende de práticas tradicionais, e os usuários comuns permanecem cautelosos, tendo dificuldade em participar profundamente.

Enquanto isso, os setores de música e propriedade intelectual estão passando por um crescimento explosivo. Segundo previsões do Goldman Sachs, até 2035, o tamanho da indústria musical global dobrará, atingindo US$ 200 bilhões. O mercado global de licenciamento de IP deve chegar a cerca de US$ 48,2 bilhões em 2033, com uma taxa de crescimento anual composta de 8,5%. No entanto, nesse enorme mercado, a gestão de direitos autorais ainda é opaca, os pagamentos são lentos e o valor é capturado principalmente por intermediários, o que faz com que RWA de direitos autorais de IP tenha um potencial gigantesco.

Nesse contexto, BeatSwap surgiu. BeatSwap escolheu um caminho diferente da simples tokenização de ativos financeiros tradicionais, dedicando-se a construir uma infraestrutura Web3 nativa realmente adequada para a economia global de IP, transformando direitos autorais de conteúdo em RWA de IP negociáveis, financiáveis e liquidáveis, além de implementar gestão de risco on-chain por meio de algoritmos patenteados.

Uma infraestrutura RWA full-stack voltada para a economia global de IP

BeatSwap se autodenomina a "primeira plataforma Web3 full-stack de direitos autorais de IP do mundo", com um ecossistema composto por quatro módulos centrais, cobrindo todo o ciclo de vida do IP, desde a criação, registro de direitos, participação de fãs até a negociação.

O primeiro é o Oracle, o núcleo do ecossistema BeatSwap. O módulo registra permanentemente na blockchain os metadados das obras de IP, incluindo informações básicas da obra, compositores, detentores de direitos e históricos diários de streaming e liquidação de royalties. Esses dados confiáveis não apenas ajudam os detentores de direitos a monitorar em tempo real o uso das obras, mas também permitem integração com plataformas externas de streaming, possibilitando a liquidação automática de royalties.

Segundo informações oficiais, a BeatSwap está criando um modelo DePIN Web3 nativo, feito sob medida para a economia global de IP. Os participantes só precisam criar conteúdo e integrar o Oracle SDK à sua plataforma digital existente, sem necessidade de hardware, para contribuir com o ecossistema. Isso significa que a BeatSwap também se tornará uma rede DePIN full-stack para validação de dados de IP.

O segundo módulo central é a plataforma social Space, um espaço social Web3 projetado pela BeatSwap para criadores e fãs, abrangendo criadores de música, filmes, jogos e outros tipos. Os criadores devem passar por KYC e registrar seus direitos antes de publicar obras, garantindo que todo conteúdo possa ser vinculado a dados de direitos no Oracle. As interações dos fãs no Space, como curtidas, comentários e seguidores, são registradas on-chain e compõem o Exposure Score do criador. O Exposure Score é calculado com 50% de métricas de interação dos fãs e 50% de staking de BTX pelo criador, refletindo tanto a popularidade entre os fãs quanto o envolvimento do criador com a comunidade.

Na verdade, já existe uma "economia de rankings" no Web2, onde fãs promovem celebridades ou produtos em rankings online e offline para aumentar seu valor comercial. No entanto, esses fãs geralmente não recebem retorno financeiro pelo valor comercial gerado. BeatSwap vincula o comportamento dos fãs ao retorno financeiro, permitindo que a participação gere contribuição e recompensa econômica.

Além disso, RWA Launcher e BeatSwap são ambos módulos centrais da BeatSwap; o primeiro serve para transformar IP em ativos RWA, enquanto o segundo permite negociar IP RWA como qualquer outro ativo on-chain.

Primeiro lugar na categoria RWA do BNB Chain DappBay

Inovações tecnológicas e conceituais precisam se materializar em produtos concretos. No processo de industrialização dos direitos autorais musicais como RWA, o produto de mineração de licenças "Licensing to Earn (L2E)" da BeatSwap se destaca. Com um mecanismo econômico único e cenários de uso reais, o L2E da BeatSwap alcançou o topo do ranking de RWA no BNB Chain DappBay, tornando-se o projeto mais destacado da categoria.

Fonte da imagem: BNB Chain

L2E é o módulo de mineração de licenças da BeatSwap, cujo núcleo é a introdução do Índice de Licenciamento de IP (IPL), um token de índice não transferível e não resgatável cunhado na mainnet opBNB, usado para medir a contribuição real do usuário para o ecossistema de IP, totalmente vinculado ao comportamento do usuário.

Essas ações são registradas em tempo real na blockchain, e todo mês é feito um snapshot dos detentores de IPL, com o pool de recompensas BTX sendo distribuído proporcionalmente ao IPL, realizando o conceito de "participou, ganhou". Em outras palavras, IPL representa contribuição, e a contribuição determina a proporção de recompensa em BTX. Além disso, aproveitando a alta escalabilidade e baixo custo da rede opBNB, a BeatSwap suporta a execução fluida de grandes volumes de transações de direitos autorais, enquanto seu sistema de prova de participação verificável garante que cada recompensa seja transparente, justa e auditável, tornando possível a mineração ao ouvir música tanto técnica quanto economicamente.

De uma perspectiva macro, o modelo econômico da BeatSwap é composto por três partes: tokens RWA, o token nativo da plataforma BTX e o IPL, formando um ciclo de valor interdependente.

A BeatSwap padroniza cada obra de IP cunhando 2.000 tokens RWA IP, representando os direitos conexos da obra (Neighboring Rights). Metade é vendida ao público via RWA Launcher para financiamento e exposição de mercado; 18% são injetados pela BeatSwap no protocolo para fornecer liquidez inicial. Entre os criadores, compositores, letristas e cantores detêm respectivamente 6%, 6% e 8% dos tokens RWA, podendo optar por mantê-los a longo prazo para compartilhar o crescimento da obra ou negociá-los livremente no mercado. Os 12% restantes são usados pela BeatSwap para gestão exclusiva de direitos autorais, não entrando no mercado público.

Fonte da imagem: BeatSwap

Essa estrutura de distribuição garante o alinhamento de interesses entre criadores, investidores e a plataforma. Os investidores não estão comprando apenas colecionáveis, mas sim "quotas de direitos de IP" com fluxo de caixa real. Basta fazer staking dos tokens RWA para receber diariamente a receita real de streaming da obra nas plataformas globais.

Para garantir liquidez contínua aos ativos de direitos autorais, o BTX desempenha papel fundamental no ecossistema. Todas as negociações, trocas e pares de LP dos tokens RWA usam BTX como unidade de liquidação. À medida que mais músicas são lançadas e mais ativos RWA entram no mercado, mais pools de liquidez "RWA–BTX" são formados nas DEXs. Ou seja, quanto mais músicas disponíveis, maior o tamanho dos pools e maior a demanda por BTX, fortalecendo seu valor. Além disso, grandes quantidades de BTX são distribuídas por meio de atividades da plataforma para ouvintes, criadores de conteúdo, provedores de liquidez e detentores de tokens RWA que assumem riscos de direitos.

No sistema de distribuição do BTX, os detentores de IPL recebem 5% do total de tokens BTX. Ações como ouvir músicas, desbloquear conteúdo pago, compartilhar obras, participar de licenciamento e interagir com criadores acumulam IPL, registrando a contribuição e determinando a proporção de recompensa em BTX de cada usuário.

Como o IPL considera cada ação no ecossistema como "contribuição de ativos", a BeatSwap conquistou o primeiro lugar no ranking de RWA do BNB Chain DappBay. Dados on-chain mostram que o número acumulado de transações da BeatSwap já ultrapassou 6,4 milhões, com mais de 420 mil usuários, superando projetos como Ondo. Além disso, a BeatSwap já lançou 660 músicas, incluindo K-POP, música eletrônica, independente e experimental, tornando-se a plataforma mais completa e de crescimento mais rápido no segmento de RWA de direitos autorais musicais.

Fonte dos dados: beatswap.io/dashboard

Patente internacional: como gerenciar e negociar RWA corretamente

No contexto atual, RWA é visto como um dos motores de crescimento mais promissores. No entanto, quando ativos tradicionais, especialmente aqueles com fluxo de caixa real, são trazidos para a blockchain, as limitações das tecnologias existentes ficam evidentes. O mecanismo AMM baseado em criptomoedas não é capaz de lidar com RWAs complexos.

Para que RWAs possam ser negociados, precificados e liquidados corretamente on-chain, a BeatSwap optou por um caminho inédito. A BeatSwap submeteu à Organização Mundial da Propriedade Intelectual das Nações Unidas (UN WIPO) o pedido de patente internacional "Collateralized Liquidity Management System and Method for Real-World Asset Decentralized Exchanges" (Número do pedido internacional: PCT/KR2025/015673).

O pedido de patente da BeatSwap não é apenas para garantir posição, mas para criar uma infraestrutura de base para a era dos RWAs. O modelo AMM tradicional foi projetado para ativos altamente voláteis, como ETH e tokens DeFi, funcionando bem com modelos de curva simples. Mas, ao ser aplicado a RWAs, suas falhas estruturais ficam evidentes. O valor dos RWAs oscila lentamente, sem volatilidade horária, enquanto os pools de liquidez AMM reagem rapidamente a cada transação, distorcendo o preço real. Por exemplo, o valor real de uma música pode variar muito pouco, mas o AMM pode distorcer o preço com poucas negociações.

Mais importante ainda, RWAs têm colateral, fluxo de caixa e ciclos de pagamento. Se o ativo colateral desvalorizar, o fluxo de caixa atrasar ou houver pressão de resgate, o AMM tradicional não executa nenhuma ação de gestão de risco. Não há liquidação, penalidades, estabilizadores de preço ou ajuste dinâmico conforme a exposição ao risco do usuário. Esse "AMM sem controle de risco" claramente não é adequado para lidar com ativos do mundo real.

A BeatSwap percebeu que, para que direitos autorais de IP realmente entrem no sistema financeiro on-chain, é preciso criar uma nova estrutura de AMM capaz de entender riscos, gerenciar colaterais e rastrear fluxo de caixa. Por isso, optaram por patentear esse mecanismo estruturado, protegendo a inovação e estabelecendo base para a institucionalização futura do setor.

De acordo com a patente, o AMM da BeatSwap é um AMM híbrido ajustado por risco, combinando taxa de colateralização, volatilidade de preço e inclinação de liquidez, tornando a liquidez dinâmica conforme o risco. Quando os dados de execução de uma obra de IP variam, os royalties caem ou o colateral desvaloriza, o sistema ajusta automaticamente a curva de preço do pool para refletir o valor real. A patente também prevê mecanismos completos de gestão de risco: se o valor do colateral cair para uma zona perigosa, o sistema aciona penalidades automáticas, correção de preço ou até liquidação, protegendo o mercado de choques desordenados. AMMs tradicionais não conseguem lidar com isso, mas o sistema da BeatSwap pode atuar como uma câmara de compensação financeira tradicional, prevenindo riscos sistêmicos no mercado.

A patente da BeatSwap não só faz com que direitos autorais de IP sejam o primeiro tipo de RWA realmente negociável de forma estável em AMMs, mas também fornece um modelo técnico para outros ativos reais no futuro.

No futuro, ao revisitar a história dos RWAs, essa patente provavelmente será vista como um divisor de águas. Ela marca o passo crucial de RWAs deixarem de ser apenas mapeados on-chain para serem corretamente negociados e gerenciados.