Анализ данных: кто покупает и кто продаёт BTC и ETH?

Долгосрочные держатели BTC продолжают продавать и фиксировать прибыль.

Автор: 1912212.eth, Foresight News

После того как BTC опустился ниже отметки 100 тысяч долларов, рыночная ситуация резко ухудшилась, и цена временно протестировала уровень 93 тысяч долларов. Панические настроения на рынке продолжают распространяться, по данным, индекс страха опускался до 17 — последний раз такой уровень страха наблюдался в апреле этого года.

Обсуждения о том, сохранится ли четырехлетний цикл и перешел ли рынок в медвежью фазу, становятся все более оживленными. Так что же происходит с Bitcoin и Ethereum с точки зрения данных?

Крупные чистые оттоки из спотовых ETF Bitcoin и Ethereum

С октября этого года, как важный индикатор движения капитала, данные по спотовым ETF Bitcoin выглядят малоутешительно.

Конкретно, с 10 по 14 октября чистый приток наблюдался только в течение 8 дней, причем суммы были невелики, и только 11 ноября однодневный приток в 523.98 миллионов долларов можно считать единственным ярким моментом. Чистые оттоки же постоянно увеличивались: 13 ноября чистый отток за день достиг рекордных за 9 месяцев 869.86 миллионов долларов.

За весь октябрь чистый приток в спотовые ETF Bitcoin составил 3.419 миллиардов долларов, а с начала ноября за полмесяца чистый отток составил 2.334 миллиардов долларов.

Данные по спотовым ETF ETH также выглядят неутешительно.

С 10 октября по настоящее время чистый приток наблюдался только в течение 6 дней, в остальные дни фиксировались чистые оттоки. Кроме того, суммы чистых оттоков держатся в районе 150–200 миллионов долларов. На данный момент общий чистый приток составляет 13.13 миллиардов долларов.

Кто продает, кто покупает

По данным bitcointreasuries, среди ТОП-20 частных компаний по запасам BTC только Tezos Foundation выбрал сокращение доли BTC, остальные либо увеличили, либо сохранили свои позиции.

Крупный игрок на рынке Bitcoin, Michael Saylor, продолжает придерживаться стратегии «покупать, покупать, покупать». Согласно скриншоту с его официального сайта, его портфель BTC вырос до 641 692 монет, общей стоимостью 61.2 миллиардов долларов, средняя цена покупки — 74 079 тысяч долларов. Кроме того, он заявил в Twitter, что продолжит покупать BTC. В настоящее время цена акций MSTR составляет 199.7 долларов, рыночная капитализация — 5.74 миллиардов долларов, а mNAV (соотношение рыночной капитализации компании к стоимости ее BTC) опустился ниже 1.

Другой участник рынка, BlackRock, выбрал стратегию продажи: по данным Arkham, за последнее время компания сократила свои запасы Bitcoin на 0.41% и Ethereum на 0.89%. Баланс их кошелька снизился с 11.5 миллиардов долларов до примерно 8.8 миллиардов долларов.

Что касается ончейн-данных, кто же постоянно продает BTC?

Glassnode дает ответ: долгосрочные держатели BTC. Объем предложения Bitcoin быстро сокращается, чистое изменение позиций резко уходит в минус.

В то время как быки пытаются удержать уровень 100 тысяч долларов, долгосрочные держатели (LTHs) фиксируют прибыль.

Среди компаний, хранящих резервы Ethereum, наблюдаются явные разногласия.

Лидер рейтинга, BitMine, за последние 30 дней резко увеличил свои запасы на 15.6%, доведя их до 3.51 миллиона ETH, что сейчас составляет 11.02 миллиардов долларов. Второе место занимает SharpLink, который также увеличил свои запасы на 2.3% и сейчас владеет 859 400 долларов. Кроме того, Ethereum Foundation, Coinbase, Lido DAO, Optimism Foundation и Onchain Foundation также увеличили свои запасы, причем последние двое увеличили их более чем на 20%.

Однако некоторые участники выбрали стратегию продажи: ETHZilla, ENS, Arbitrum DAO, Zentry и Aave DAO сократили свои запасы в разной степени.

Стоит отметить, что среди игроков, занимающих места ниже 20-го, сокращение запасов ETH значительно превышает увеличение.