加密市场第四季度展望：坎昆升级、RWA 与游戏投资逻辑解析

加密研究员雨中狂睡从坎昆升级、RWA、游戏三个方面，对一些潜在具有投资价值的加密资产进行了分析解读。以下为分析全文
1）坎昆升级：从目前进展来看，Devnet9 很有可能是最后一个测试网，之后就会是公共测试网，但也可能 devnet10 才是最后的测试网。坎昆升级的标的无非就是 Layer2，Arbitrum、Optimism，和近期宣布潜在利好的 Metis 及一些其他的 Layer2。除此之外，情绪蔓延会传导到 Layer2 上的协议。Arbitrum 上首选就是 GMX 。而 Optimism 上的 VELO 可能难当大任，主要原因是 VELO 的高通胀以及 Optimism 生态的乏力， SNX 可能更好；

2）RWA：FXS 是一个预期很强的币，也是一个很难做的币。我个人认为 FXS 不会保持一个延续性的上涨，这轮它的价格变化只能依靠新产品所提供的短期预期。它之后的预期包括但不限于：frxETH v2（节点运营商借贷模式）、Frax v3、FPI、sFRAX、Fraxchain、frxBTC 等等。RWA 赛道我同样在关注 MKR 和 CFG ；3）Web3 游戏：关注 Gas Hero 的主要原因与其背后的制作方 Stepn 有关，Parallel 是我很喜欢的一款链游。虽然在游戏设计的平衡方面有些瑕疵，但是整体游戏的制作还是不错的。最主要的是，Parallel 已经把 PRIME 深刻融入到了游戏经济当中。不过，投资 PRIME 的周期应该会很长，因此「买点」很重要。 Merit Circle 的主要动向就是要把 MC 改名成 BEAM ，然后 1:100 拆分。此外，Aavegotchi chain 马上就要来了；

4）其他：关于 LINK 的观点，我主要借鉴了当前 LINK 的价格走势和 @jyosamson 的观点。其次， LINK 的价格同样与 CCIP 的收入息息相关，目前 CCIP 的收入并没有明显的亮点。关注 SOL 的理由是最近 Solana 在黑客松方面很活跃，以及一些欧美的 KOL / 媒体喊比较多。已被证实的是，FTX 所持有的 SOL 并不是全流通的，基本都是投资份额，所以其对于市场的影响力其实没有那么大。