Bitget App
Opera de forma inteligente
Informe de investigación | Análisis detallado del proyecto aPriori y análisis de la capitalización de mercado de APR
Bitget2025/10/24 08:19
Mostrar el original
Por:Bitget
I. Introducción al proyecto
aPriori es una infraestructura MEV y un protocolo de staking líquido diseñado específicamente para la era de la ejecución paralela, construido de forma nativa sobre la blockchain Monad. El protocolo LST+MEV de aPriori se compara con Lido en Ethereum y Jito en Solana, y se enfoca en el mercado DeFi de alto rendimiento.
aPriori logra una profunda integración entre IA y MEV a través de una capa de coordinación de flujo de órdenes nativa de blockchain. El proyecto fue fundado por exmiembros de Jump Crypto y Citadel Securities, y está dedicado a proporcionar servicios de staking líquido basados en MEV para el ecosistema Monad, mejorando la eficiencia de las transacciones y los rendimientos del staking. Actualmente, ya se ha integrado con varios protocolos como AtlantisDEX, ReactorFi y DemaskFinance, abarcando la gestión de LP, el comercio de NFT y mecanismos de incentivos.
aPriori ha alcanzado 3,000,000 direcciones independientes y ocupa la posición número uno en LST (medido por TVL, poseedores y usuarios activos) en la testnet de Monad. Su principal ventaja radica en la coordinación de flujo de órdenes impulsada por IA y el mecanismo de subasta MEV, capturando y distribuyendo las ganancias MEV en la cadena, lo que permite que los beneficios permanezcan en el ecosistema y se devuelvan directamente a los usuarios que hacen staking, evitando así que los bots fuera de la cadena capturen el MEV, como ocurre en los ecosistemas EVM tradicionales. A diferencia de los DEX tradicionales, aPriori integra tecnología de trading de alta frecuencia y una arquitectura de ejecución paralela, optimizando la eficiencia del capital DeFi y mejorando la protección de los LP.
En cuanto al modelo económico del token, $APR actúa como token de gobernanza y funcionalidad, mientras que aprMON es el activo derivado de staking. Los usuarios pueden hacer staking de MON para obtener aprMON, que se delega a validadores de alto rendimiento, obteniendo así incentivos de emisión y rendimientos MEV mejorados. Durante la fase de testnet, los tokens no tienen valor monetario y solo se utilizan para pruebas. El suministro total y la distribución específica aún no se han revelado completamente; el proyecto enfatiza la participación de la comunidad y la construcción del ecosistema.
Actualmente, el proyecto ya está en la testnet, soportando faucet de MON y funciones de staking. La página del ecosistema está activa, con más de un millón de direcciones independientes, lo que demuestra su posición dominante y alta adopción en el ecosistema Monad.
II. Puntos destacados del proyecto
Infraestructura DeFi y sinergia IA/MEV: aPriori, como plataforma inteligente de coordinación de flujo de órdenes y trading de alto rendimiento, se apoya en blockchains Layer-1 de alto rendimiento como Monad, combinando inteligencia artificial y mecanismos de valor máximo extraíble (MEV) para abordar problemas de ataques y fragmentación de mercado en DeFi. Su diseño de flujo de órdenes de extremo a extremo proporciona herramientas de colaboración eficientes para traders, proveedores de liquidez y validadores, con el objetivo de mejorar la velocidad, eficiencia y equidad del mercado blockchain, logrando protección para los LP y redistribución de beneficios.
Optimización de flujo de órdenes impulsada por IA y staking mejorado con MEV: La arquitectura técnica central de aPriori es un agregador DEX impulsado por IA, basado en la red Monad. Utiliza IA (como aprendizaje de reglas de asociación, inspirado en el algoritmo Apriori) para identificar patrones de transacciones en la cadena, logrando predicción y optimización inteligente del flujo de órdenes. Combinado con staking líquido mejorado con MEV, los usuarios hacen staking de MON para obtener aprMON, delegándolo a validadores de alto rendimiento, capturando el alpha del flujo de órdenes y convirtiéndolo en retornos de staking, mejorando significativamente la eficiencia del capital y la flexibilidad de DeFi.
Equipo de primer nivel y respaldo de capital: Los miembros del equipo de aPriori tienen experiencia en Jump Crypto, Pyth, Wall Street (Jump, Citadel, Amber, Flow Traders) y trading de alta frecuencia y blockchain. El proyecto ha recibido inversiones de instituciones líderes como Pantera Capital, HashKey Capital, Primitive Ventures, IMC Trading, GEM, Gate Labs, Ambush Capital, Big Brain Collective, entre otras, con una financiación total de 30 millones de dólares, proporcionando un fuerte respaldo para el rápido avance y expansión del ecosistema del proyecto.
Integración ecológica y potencial de crecimiento futuro: aPriori ya se ha integrado profundamente con varios protocolos DeFi del ecosistema Monad (como AtlantisDEX, ReactorFi, DemaskFinance, Curvance), abarcando operaciones de LP, comercio de NFT e incentivos de emisión. El desempeño en la testnet ha sido sobresaliente, demostrando la viabilidad de la solución y su potencial de mercado. La visión a largo plazo es construir un motor de coordinación de flujo de órdenes full-stack, soportando agentes autónomos y procesamiento de órdenes en tiempo real, alineándose con la tendencia de desarrollo de infraestructuras centradas en la intención, impulsando a DeFi desde la gestión pasiva de liquidez hacia la colaboración y distribución activa.
III. Expectativas de capitalización de mercado
Como el principal protocolo de staking líquido impulsado por MEV en el ecosistema Monad, la arquitectura técnica de aPriori incluye un motor de clasificación de flujo de órdenes en tiempo real y un mecanismo de captura de MEV en la cadena, ya ampliamente integrado y con una base activa de usuarios en la testnet. Hasta la fecha, el proyecto ha recaudado un total de 30 millones de dólares (con la participación de instituciones líderes), con el costo de los tokens para instituciones entre 0.1 y 0.2 dólares. Al momento de la publicación, Bitget listó $APR con un precio de cierre de 0.3 dólares el día del lanzamiento, un máximo de 0.747 dólares y actualmente cotiza a 0.64 dólares, con una capitalización de mercado circulante de 114 millones de dólares. Proyectos similares como LDO tienen una capitalización de mercado circulante de 828 millones de dólares, y JUP de 1.148 billones de dólares.
IV. Modelo económico
$APR Suministro total aproximado de 1 billón de tokens, distribuidos de la siguiente manera:
Community Incentives: 22%
Ecosystem Growth: 17%
Early Backers: 16%
Core Contributors: 16%
Foundation: 16%
Genesis Airdrop: 12%
Liquidity & Market Stability: 1%
Utilidad del token:
Gobernanza: Los poseedores de $APR pueden participar en decisiones DAO, incluyendo actualizaciones del protocolo, distribución de ganancias MEV y expansión del ecosistema.
Staking y recompensas: Se utiliza para staking y obtener ganancias MEV, minería de liquidez y participación en la validación de Monad, compartiendo dividendos en la cadena.
Funcionalidades de la plataforma: Se utiliza como tarifa, para funciones intermedias y avanzadas (como datos de flujo de órdenes) y como colateral.
Captura y optimización de MEV en la cadena: Soporta trading de alta frecuencia, reduce el slippage y optimiza la ejecución.
Staking líquido e integración DeFi: Soporta staking líquido de tokens nativos, obteniendo aprMON, permitiendo ganar incentivos y ganancias MEV sin sacrificar liquidez.
Mecanismo antiinflacionario: Incluye quema de tokens, recompra de tarifas y ajuste dinámico para garantizar la sostenibilidad del sistema económico.
Soporte para integración NFT y exportación de activos: Aumenta el valor práctico del token.
V. Información de financiación del equipo
Los miembros del equipo provienen principalmente de instituciones reconocidas como Jump Trading, Coinbase, Citadel Securities, Amber y Flow Traders, enfocados en la innovación de infraestructura blockchain y la construcción de herramientas financieras eficientes en la cadena. El proyecto parte del staking líquido y la captura de MEV en el ecosistema Monad, y continúa expandiéndose profundamente, siempre enfocado en las necesidades DeFi institucionales y la optimización inteligente del flujo de órdenes.
aPriori ha completado una financiación acumulada de 30 millones de dólares. Los principales inversores incluyen: Pantera Capital, HashKey Capital, Primitive Ventures, CMS Holdings, Ambush Capital, entre otros.
Ronda semilla: julio de 2024, 8 millones de dólares, liderada por Pantera Capital, con una valoración de 100 millones de dólares, destinada al desarrollo de herramientas de staking líquido y MEV.
Nueva ronda de financiación: agosto de 2025, 20 millones de dólares, fondos destinados principalmente a la plataforma de trading en la cadena y la expansión del ecosistema Monad. La valoración FDV tras la financiación es alta, ajustándose según el mercado.
VI. Advertencia de riesgos potenciales
Riesgo de volatilidad del mercado: El mercado cripto es altamente volátil, y el modelo económico de aPriori depende de la madurez del ecosistema Monad. Si la actividad de la red principal no cumple las expectativas, los escenarios de uso de $APR y las ganancias MEV pueden verse limitados, afectando el desempeño del token. El periodo de desbloqueo de $APR es aproximadamente de 2025 a 2029, con liberación lineal pero con posibles concentraciones de liquidez en ciertas etapas, por lo que se debe estar atento al riesgo de presión de venta en múltiples momentos.
Etapa inicial (segunda mitad de 2025 - mediados de 2026): Aunque la proporción total liberada no es alta, el airdrop génesis (12%) y los incentivos comunitarios (22%) suelen utilizarse en las primeras etapas para estimular usuarios y el ecosistema. Si algunos beneficiarios deciden realizar ganancias rápidamente antes de que la demanda del token se consolide, puede haber una presión de venta y volatilidad de precios a corto plazo. Nivel de riesgo: Medio-alto.
Etapa intermedia (2026-2027): Los contribuyentes principales y los primeros inversores comienzan su periodo de desbloqueo. Si la red principal, los casos de uso de staking o las ganancias MEV no cumplen las expectativas del mercado, aumenta la probabilidad de toma de ganancias, intensificando la presión de venta. Esta etapa es clave para que el proyecto absorba la liquidez y logre un ciclo virtuoso. Nivel de riesgo: Alto (dependiendo del progreso del ecosistema).
Etapa final (2028-2029): Si el ecosistema ya está maduro y la tasa de staking y el mecanismo de distribución MEV pueden seguir atrayendo capital, la nueva liquidez puede ser absorbida gradualmente y el riesgo de presión de venta disminuye; de lo contrario, podría haber una presión de venta sostenida. Nivel de riesgo: Medio (dependiendo de la adopción).
VII. Enlaces oficiales
Sitio web oficial: https://www.apr.io
Twitter: https://x.com/aPriori
0
0
Descargo de responsabilidad: El contenido de este artículo refleja únicamente la opinión del autor y no representa en modo alguno a la plataforma. Este artículo no se pretende servir de referencia para tomar decisiones de inversión.
PoolX: Haz staking y gana nuevos tokens.
APR de hasta 12%. Gana más airdrop bloqueando más.
¡Bloquea ahora!
También te puede gustar
La adquisición de BTC y ETH por parte de BlackRock en medio de la venta masiva de Grayscale: El futuro revelado
Examinando la rotación de capital entre los gestores de ETF, ya que BlackRock adquiere 97.63 millones de dólares en Bitcoin y Ethereum de Coinbase Prime, y Grayscale deposita 138.06 millones de dólares.
Coineagle•2025/10/24 21:24
Una inflación más suave le da a bitcoin margen para subir, pero los riesgos a la baja acechan debajo: analistas
Bitcoin ha subido después de que el IPC de EE.UU. aumentara un 3.0% interanual, ligeramente por debajo de las previsiones, lo que alivió la ansiedad de los inversores en medio del actual cierre del gobierno. Nic Puckrin de Coin Bureau calificó el informe como “la publicación de inflación más impactante del año”, afirmando que elimina la incertidumbre sobre la política y prepara el terreno para un ciclo de relajación más largo por parte de la Fed. Timothy Misir de BRN advirtió que el elevado interés abierto en opciones y la continua venta por parte de holders a largo plazo aún podrían hacer que los repuntes sean volátiles y frágiles.
The Block•2025/10/24 21:20
El Diario: La promesa de BTC y ETH de JPMorgan, los planes de token y airdrop de Polymarket, el fin de la inactividad de 14 años del OG bitcoin miner, y más
JPMorgan permitirá a los clientes institucionales utilizar bitcoin y ether como garantía para préstamos antes de finales de 2025, según informó Bloomberg el viernes citando a personas familiarizadas con el asunto. El CMO de Polymarket, Matthew Modabber, confirmó durante una aparición en el podcast Degenz Live el jueves que la empresa lanzará un token nativo POLY y realizará un airdrop tras meses de especulación.
The Block•2025/10/24 21:20
El precio de Avantis (AVNT) se recupera un 25%, pero ¿los whales están apoyando el altcoin?
Avantis (AVNT) ha subido más del 50% esta semana, pero su tendencia general sigue siendo débil. Los datos en cadena muestran una actividad limitada de ballenas y señales técnicas mixtas. Para que el repunte sea sostenible, Avantis debe recuperar el nivel de $1 y atraer grandes flujos de capital; de lo contrario, la recuperación corre el riesgo de desvanecerse tan rápido como comenzó.
BeInCrypto•2025/10/24 21:14
En tendencia
MásPrecios de las criptos
Más
Bitcoin
BTC
$111,002.83
+1.28%
Ethereum
ETH
$3,940.29
+2.88%
Tether USDt
USDT
$1
-0.02%
BNB
BNB
$1,110.22
-0.47%
XRP
XRP
$2.51
+5.08%
Solana
SOL
$193.56
+2.41%
USDC
USDC
$1.0000
+0.00%
Dogecoin
DOGE
$0.1978
+2.00%
TRON
TRX
$0.3055
-3.30%
Cardano
ADA
$0.6577
+2.89%
Cómo vender PI
PI llega a Bitget: ¡Compra o vende PI rápidamente en Bitget!
Operar ahora
¿Aún no eres un Bitgetter?¡Un paquete de bienvenida de 6.200 USDT para los nuevos Bitgetters!
Regístrate ahora