Bitcoin raggiunge un supporto chiave; gli analisti avvertono di una correzione più profonda

Il prezzo di Bitcoin sta attraversando una correzione di mercato. Martedì, è sceso a 107.000$ dopo aver superato brevemente i 111.000$ il giorno precedente.

Gli analisti dei dati on-chain ora identificano l’attuale fascia di prezzo come un punto di inflessione cruciale. Questo punto determinerà se l’asset manterrà il suo trend rialzista o affronterà una correzione moderata di medio termine.

Un Momento Critico per la Spinta Rialzista

La piattaforma di analisi dei dati on-chain Glassnode ha evidenziato questa situazione condividendo il suo grafico Cost Basis Distribution Quantile Model su X.

Questo modello analizza la distribuzione dei costi di acquisizione degli investitori in Bitcoin per valutare la probabilità di realizzazione dei profitti al livello di prezzo attuale. A differenza dell’analisi tecnica tradizionale, questo strumento utilizza dati reali della blockchain per identificare i modelli di accumulazione, offrendo una visione più precisa delle zone di supporto e resistenza istituzionali.

Il grafico presenta diverse linee quantili, come la linea 0,95 (rossa). Questa linea rappresenta il prezzo medio pagato dal 5% dei detentori di Bitcoin con il costo base più elevato.

Indicatore di rischio: Supply Quantiles Cost Basis Model. Fonte: Glassnode

Quando il prezzo di Bitcoin si muove al di sopra di questa linea 0,95, segnala un mercato surriscaldato e una zona ad alto rischio dove è probabile che aumentino le realizzazioni di profitto (vendite). Al contrario, quando il prezzo scende sotto la linea 0,95, il mercato entra in una fase di transizione di trend o di equilibrio. È proprio qui che Bitcoin è atterrato dopo il flash crash del 10 ottobre.

Il Punto di Svolta: Il Quantile 0,85

L’attuale livello di prezzo si aggira vicino al confine del quantile 0,85. Questo rappresenta una sorta di supporto chiave. Una rottura sostenuta sotto questa linea viene tipicamente interpretata come un rischio ampliato di una correzione di medio termine.

Glassnode ha avvertito: “Se gli acquirenti riescono a mantenere questa zona, il momentum può ricostruirsi da qui. Ma se la si perde di nuovo, il mercato probabilmente tornerà su livelli più bassi. Questa è un’area cruciale da monitorare.”

I Trader di Derivati si Posizionano per Ulteriori Ribassi

Il sentiment degli investitori su Binance, la più grande piattaforma di derivati crypto per volume, propende anch’esso verso l’aspettativa di ulteriori aggiustamenti.

Arab Chain, analista di CryptoQuant, ha osservato: “Ottobre ha visto un aumento del volume di trading dei futures su Bitcoin su Binance, con i venditori che hanno dominato la maggior parte dei giorni fino a ieri.”

Binance BTC Daily Long vs Short. Fonte: CryptoQuant

Le posizioni sui futures Bitcoin su Binance sono attualmente leggermente sbilanciate verso il lato delle vendite, passando da un equilibrio quasi 50:50. L’attuale rapporto long/short è di 0,955 e il Day-over-Day Change (DOC) di -0,063 segnala una decelerazione del momentum positivo.

Arab Chain ha concluso: “Nel complesso, i dati attuali riflettono un equilibrio fragile tra acquirenti e venditori, leggermente inclinato a favore della pressione di vendita. Se questa tendenza dovesse continuare, potrebbe aprire la strada a ulteriori correzioni, a meno che il mercato non mostri una rinnovata attività di acquisto o una domanda istituzionale più forte nei prossimi giorni.”