Sinimulan ng BitGo Holdings, ang digital asset infrastructure firm na nakabase sa Palo Alto, nitong Lunes ang isang initial public offering kung saan ilalagay ang 11,821,595 shares ng Class A common stock nito sa harap ng mga pampublikong mamumuhunan. Ang filing, na isinagawa gamit ang Form S-1 sa U.S. Securities and Exchange Commission, ay nagpapakita na ang BitGo mismo ay nag-aalok ng 11,000,000 shares habang ang ilang kasalukuyang stockholders ay nagpaplanong ibenta ang 821,595 shares; sinabi ng kumpanya na hindi ito makakatanggap ng kita mula sa shares na ibebenta ng mga nagbebentang stockholders.
Ipinahayag ng kumpanya sa mga mamumuhunan na inaasahan ang presyo ng alok na nasa pagitan ng $15 at $17 bawat share, at nilalayon nitong bigyan ang mga underwriters ng 30-araw na opsyon upang bumili ng dagdag na hanggang 1,770,000 shares. Nag-apply ang BitGo na ilista ang Class A common stock nito sa New York Stock Exchange sa ilalim ng ticker symbol na “BTGO.”
Ang Goldman Sachs & Co. LLC ang nagsisilbing pangunahing book-running manager, habang sumasali ang Citigroup bilang book-running manager. Isang grupo ng mga kumpanya, kabilang ang Deutsche Bank Securities, Mizuho, Wells Fargo Securities, Keefe, Bruyette & Woods, Canaccord Genuity at Cantor, ay binanggit bilang karagdagang mga book-running managers, habang ang Clear Street, Compass Point, Craig-Hallum, Rosenblatt, Wedbush Securities at SoFi ay nakalista bilang mga co-managers.
Mahalagang Sandali
Ang hakbang na ito ay nagmamarka ng isang mahalagang sandali para sa BitGo, na mula nang itatag noong 2013 ay inilagay ang sarili bilang isang full-service provider para sa mga institusyon na pumapasok sa digital assets, na nag-aalok ng custody, wallets, staking, trading, financing at settlement services na nakaangkla sa regulated cold storage. Sinasabi ng kumpanya na nagsisilbi ito sa libu-libong institusyon, kabilang ang mga pangunahing exchange at platform, at milyun-milyong mamumuhunan sa buong mundo.
Babantayan ng mga tagamasid ng industriya kung paano tatanggapin ng merkado ang alok ng BitGo, na sumusunod sa alon ng muling pag-aktibo ng IPO sa mga kompanya ng crypto at fintech. Kung presyohan sa midpoint ng tinukoy na saklaw, ang kasunduang ito ay magrerepresenta ng isang malaking kapital na kaganapan para sa isang kumpanya na pinalawak ang hanay ng produkto nito lampas sa custody patungo sa prime brokerage at iba pang institutional services.
